第一章　法人客户授信核定的原则与流程

授信的定义很简单，但操作起来并不容易。即使不考虑对专业知识和行业经验的要求，授信也会因以下理论和操作问题表现得异常复杂甚至使人陷入研究的死角：如何确定企业的最大负债能力、如何确定企业真实资金需求、授信如何用于调整商业银行的资产组合、怎样运用授信管理调节总分行的权力分配、如何处理风险管理与市场营销的矛盾、如何核定集团关联企业的授信额度、如何确定不同融资产品的分项额度、如何确定对一个客户的同业占比，等等。

本章通过对授信管理理论的探讨得到四个重要结论：一是最大负债能力的测算缺乏充足的理论依据，授信理论值的经济含义是模糊的，其作用是受到质疑的，但又是各商业银行授信核定无法绕过的基本问题；二是商业银行最终确定的授信额度是一系列复杂因素作用下的“化合物”，可比性和严肃性较差，但经验判断、专家决策的作用无法被替代；三是我国商业银行授信管理尚处于财务分析阶段，未能充分考虑资产组合管理要求，盲目决策与被动应对难以避免，由于贷款二级市场不发达，无法实现存量信贷资产的结构调整，所以运用授信时事先考虑资产组合问题就显得更加必要；四是深入研究客户有还款保障的真实资金需求，提供与之匹配的融资产品，才是授信管理的重中之重。最终，以上述结论为依据，本章提出了单一客户授信核定的逻辑框架，并以此框架为基础在后续章节对授信各环节、各要素进行分解研究。