第一节 一个简化的财险承保业务分析模型

一个极端简化的案例：假定美能达财险公司只从事1年期财险业务，2016年，其所有保险业务都是2016年1月1日凌晨0点承保生效的，生效时收到保费总额为100亿元，所有保单都是2016年12月31日24时到期。为了获得这些保险业务，2016年年初支出手续费及佣金20亿元，当年公司支出业务管理费15亿元，上交营业税及附加5亿元，当年赔付55亿元，当年所有保险事故的赔款均已全部支付给了客户。

请问，在不考虑投资收益的情况下，美能达财险公司2016年度的承保利润有多少？如何度量该公司承保业务的绩效呢？

一、承保利润计算

显然，在不考虑投资收益的情况下，美能达财险公司的承保利润就是保费收入扣除所有支出后的余额，即，

承保利润=保费-赔付-（手续费佣金+业务管理费+营业税及附加）

=100-55-（20+15+5）

=5亿元

二、承保业务绩效指标

我们可以用赔付率、成本率和承保利润率来测算承保绩效，即

赔付率=赔付/保费=55/100=55%

成本率=（赔付+其他各种支出）/保费=95/100=95%

承保利润率=承保利润/保费=1-成本率=5%

上述计算结果说明，2016年度，美能达财险公司每收100元保费，赔付支出为55元，其他各种支出为40元，承保利润为5元。

显然，财险公司的赔付率越低、成本率越低，承保利润率就越高，其承保绩效就越好。

三、实际情况下的三点考虑

现实中的财险公司比上面的案例要复杂一些，主要是三点：

（1）财险公司有保险业务，也有非保险业务，即保户储金及投资款业务。我们在计算承保业务的收入、支出和利润时，通常只考虑保险业务，不考虑非保险业务。

（2）财险公司有分出、分入业务。在计算保费收入时需要增加分入保费、扣除分出保费；在计算赔付支出的时候，需要扣减从分入人那里得到的“摊回赔付支出”；此外，分入、分出业务还会带来分保费用和摊回分保费用，即财险公司作为分入人要为分出人支付分保费用（或分保佣金），作为分出人则可以从分入人那里收到“摊回分保费用”。

（3）除少量极短期保险（如航空意外险）外，绝大多数保险合同都是1年期的，而且不可能都从1月1日凌晨生效，其保险期限必然是跨越会计年度的。因此，按照权责发生制，在计算承保业务收入时，需要将未到期责任准备金扣除。